К разгару лета и началу сезона массовых отпусков банковский сектор нашей страны подошел далеко не в лучшем состоянии. Мало того, что с информационной сцены исчез на время главный банкир Казахстана Григорий Марченко, так еще и аналитики Нацбанка сообщили о драматическом сокращении депозитной базы банков, а «БТА Банк» (точнее, его новые ценные бумаги) вызвал панику в стане международных инвесторов. Как сообщалось в предыдущем номере нашей газеты, цены на глобальные депозитарные расписки «БТА Банка», выпущенные под его новые акции, упали на Люксембургской фондовой бирже к середине июня до $7,9 с $20,5 на момент их вывода в ее листинг в конце февраля текущего года. К этой явно плохой новости добавились еще и страсти в инвестиционном сообществе по поводу очередного купонного вознаграждения по международным облигациям «БТА Банка».
Сам себя не вытащит?
Судя по сводкам информационного агентства Reuters, в страхе перед возможным дефолтом банка по этой выплате инвесторы начали сбрасывать его бонды, в результате чего доходность по ним поднялась на прошлой неделе до рекордной отметки 20% годовых.
При этом, как заметила в своем комментарии Мария Ганчева, работающая в лондонском офисе Mitsubishi UFJ Securities, инвесторам было известно о том, что банк располагает необходимой ликвидностью для покрытия краткосрочных обязательств, но они своевременно не получили заверения должника о наличии действительного его желания произвести выплату купона!
Неудивительно, что под таким информационным нажимом необходимое желание было все же продемонстрировано, по крайней мере в соответствующем
Как выяснилось, денежные средства на счетах банка по состоянию на 20 июня составили 50,7 млрд тенге ($347 млн), или 2,6% от его текущих активов, а средства, доступные в рамках операций репо с Нацбанком, — 251 млрд тенге ($1 трлн 719 млн). Кроме того, «БТА Банк» напомнил о своевременной выплате в полном объеме первого купонного вознаграждения в 24,3 млрд тенге ($165 млн) по его новым облигациям, произведенной в январе текущего года. А в марте им было перечислено 25,5 млрд тенге ($175 млн) в счет погашения первого транша в рамках возобновляемой гарантированной линии по торговому финансированию (RCTFF).
«БТА Банк» также подтвердил, что как раз в канун выхода сегодняшнего номера нашей газеты, то есть 30 июня, ему и в самом деле предстоит выплата второго купонного вознаграждения в 24,3 млрд тенге ($166 млн), а 30 сентября — еще и погасить второй транш в 25,5 млрд тенге ($175 млн) в рамках RCTFF. Как нетрудно подсчитать, сумма этих выплат составляет $341 млн, что практически равняется нынешнему объему денежных средств на его счетах!
И все бы хорошо, но смущает то обстоятельство, что убыток банка растет из месяца в месяц и к 1 июня достиг минус 12,4 млрд тенге. Инвесторов также разочаровали аудированные результаты его деятельности, из которых ясно следует, что банк нуждается в поддержке своего ключевого акционера — ФНБ «
Fitch не обнадежило
Кстати, на это же обстоятельство обратили внимание и аналитики агентства Fitch Ratings, подтвердившего на днях долгосрочные рейтинги дефолта эмитента «БТА Банку» и «Альянс Банку». В их комментарии указывается на «отсутствие четких заявлений о поддержке от высокопоставленных правительственных чиновников», а также на то, что «ни один из этих банков не представляет собой стратегическую инвестицию для властей Казахстана». Правда, есть репутационный риск для властей страны в случае повторного дефолта национализированных банков, но уж
Кроме того, и БТА, и «Альянс» по МСФО показывают отрицательный собственный капитал, слабый уровень качества активов и прибыльности от основной деятельности. Их
Кстати, облигации ФНБ аналитики агентства вполне справедливо оценивают как низкодоходные, и, скорее всего, нужны они этим банкам в первую очередь в качестве залога для привлечения денег по операциям репо у того же Нацбанка.
«БТА Банку» позволен также «более низкий уровень резервирования под проблемные кредиты и существенно более высокая оценка стоимости инвестиций в ассоциированные компании по местным стандартам бухгалтерского учета». По прогнозам Fitch, по результатам текущего года у «БТА Банка» сложится отрицательная чистая процентная маржа, тогда как у «Альянс Банка» этот показатель будет незначительно положительным.
Своих проблем не хватает?
Что касается ключевого владельца национализированных банков — ФНБ «
Но, как говорят на Востоке, сколько ни повторяй слово «халва», от этого во рту слаще не станет. А у команды нового председателя правления ФНБ — среднего зятя главы государства Тимура Кулибаева — теперь есть не только кандидаты в «козлы отпущения» (к ним можно отнести господ Келимбетова и Дунаева, а также
Один из этих приоритетов обозначился на днях довольно ясно — речь идет о направлении всей мощи ФНБ на захват ключевых позиций в экономике соседнего Кыргызстана до избрания там нового постоянного руководства страны вместо временного. По крайней мере, такой вывод напрашивается при изучении информационных сводок об итогах визита в соседнюю страну делегации руководства ФНБ «
Надо сказать, что визитеры изрядно удивили размахом своих инвестиционных планов в отношении Кыргызстана, напомнив о докризисных «понтах» казахстанских властей и бизнеса, одержимых тогда идеей экспансии за рубеж. Больше всего удивило намерение казахстанской стороны поддержать частный банковский сектор Кыргызстана, в то время когда у себя дома ФНБ в качестве владельца национализированных банков и крупного акционера «
А ведь среди проектов, озвученных в Бишкеке
С кыргызской стороны, которую представлял первый
Кстати, о
«Сбербанк» переезжает
Обзор текущих новостей банковского сектора начнем на этот раз с информации «Данабанка» о том, что
В продолжение кадровой темы укажем на решение совета директоров Delta Bank увеличить количественный состав его правления до 5 человек и заодно избрать на пост члена этой руководящей структуры Султанбека Есенова, управляющего директора.
Согласование в КФН прошли Гульмира Дошманова и Ботагоз Жакипбаева, член правления «HSBC Банк Казахстан», Алмагуль Сарсенбаева, главный бухгалтер «
Другой большой новостью финансовой столицы страны стало решение совета директоров дочернего «Сбербанка России» о приобретении административного здания и 115 машиномест в подземном паркинге, расположенном: Алматы, проспект
Новых дефолтов среди банков по их текущим обязательствам не наблюдалось. «Казкоммерцбанк» выплатил инвесторам очередной купон в $7,2 млн по своим
$700 млн.
Так же контролируемая государством Казахстанская ипотечная компания сообщила о выплате вознаграждения швейцарскому банку Credit Suisse в размере $5,6 млн по кредитному соглашению от 10 декабря 2007 года, заключенному на общую сумму 10,7 млрд японских иен. Частное АО «Казахстан Кагазы» уведомило биржу о достижении соглашения с Европейским банком реконструкции и развития по условиям реструктуризации задолженности по займу последнего в размере $38,6 млн.
Оценки от Moody’s и Fitch Ratings
Среди вестей от рейтинговых агентств укажем на решение Moody’s Investors Service подтвердить «Евразийскому банку» его нынешние рейтинговые оценки с прогнозом «негативный».
Это же агентство оставило без изменений рейтинг нот серии «
Агентство Fitch Ratings подтвердило долгосрочные рейтинги дефолта эмитента в инвалюте Банку развития Казахстана и компании «КазАгроФинанс» на уровнях соответственно «BBB-» и «BB». Из комментариев аналитиков агентства выяснилось, что БРК весьма перегружен обязательствами перед международными инвесторами, на которые приходилось 94% от полученных им заемных средств к концу прошлого года. В итоге доля БРК в общем внешнем долге нашей страны составила порядка 4%. При этом у БРК произошло заметное снижение достаточности капитала, на что указывает рассчитываемый Fitch коэффициент основной капитал/взвешенные риски — его значение снизилось с 24% на конец 2009 года до 18% по итогам прошлого года. Слабым является и качество ссудного портфеля, в котором доля проблемных кредитов составляла 27%. К позитиву в агентстве отнесли поддержку БРК капиталом от его владельца, то есть государства, высокую долю ликвидных активов и предстоящее лишь в 2015 году ближайшее крупное погашение долга.
У «КазАгроФинанс» (КАФ) качество активов оценено как слабое, поскольку на проблемные кредиты в ссудном портфеле этой компании приходилось 13%, а на реструктурированные — 34% к концу прошлого года. Тем не менее запас капитала оценивается как существенный и ожидаются новые вливания в него, а показатель достаточности капитала первого уровня по национальным стандартам составлял 58%.
Другие новости
Из других новостей отметим начало размещения «Цеснабанком» 1,5 млн своих простых акций посредством проведения подписки при цене размещения 1 тысяча тенге за штуку. Правом преимущественной покупки при этом пользуются акционеры банка.
А из официальных хроник укажем на решение КФН выдать «Банку Kassa Nova» лицензию на проведение банковских и иных операций с включением дополнительной операции — прием депозитов, открытие и ведение банковских счетов физических лиц в национальной и иностранной валюте.
Депутаты Мажилиса согласились с поправками сенаторов по проекту закона «О внесении дополнений в некоторые законодательные акты РК по вопросам электронных денег». Напомним читателям, что согласно этому законопроекту право на выпуск электронных денег закрепляется за банками второго уровня, в результате чего судьба действующих ныне на этом рынке платежных систем становится неопределенной.
На рынке наличной инвалюты в преддверии полномасштабной деятельности Таможенного союза вполне предсказуемо увеличился объем покупки населением российских рублей в обменных пунктах. В мае по этой валюте был достигнут максимум не только текущего года, но и вообще за все последние годы — 2 млрд 798 млн рублей, на 17,5% больше, чем в апреле.
Правда, доминирует в покупке инвалюты казахстанцами и гостями нашей страны все еще американская валюта, которой за последний месяц весны было приобретено на $1 млрд 414 млн, что, впрочем, меньше на 8,3% апрельского показателя. По единой европейской валюте сложился прирост на 6,3%, до 135 млн евро, по британской — на 20%, до 6 млн фунтов стерлингов, тогда как объем покупки китайских дензнаков не изменился и остался на уровне 12 млн юаней.
В обратном направлении, то есть в обменные пункты, американской валюты в мае было сдано $553 млн — на 5,6% меньше по сравнению с апрелем. Снижение продаж населением аналитики Нацбанка зарегистрировали и по китайской валюте — на 8,3%, до 11 млн юаней. Прирост же наблюдался по единой европейской (8,5%, до 64 млн евро), российской (2,7%, до 1 млрд 544 млн рублей) и британской (33,3%, до 4 млн фунтов) валютам.
К СЛОВУ ОБ ИМИДЖЕ. Мысли вслух вокруг МВФ
В продолжение имиджевой темы перейдем теперь к ситуации с выбором нового главы МВФ. Вчера, то есть 30 июня, истек крайний срок для принятия соответствующего решения исполнительным советом этой международной организации. А в минувший вторник, 28 июня, должно было состояться заседание совета для всестороннего обсуждения кандидатур двух оставшихся претендентов на пост управляющего директора МВФ и принятия окончательного решения по этому вопросу.
Напомним читателям, что до финального этапа отбора дошли министр финансов Франции Кристин Лагард, считающаяся явным фаворитом, и глава центрального банка Мексики Агустин Карстенс. На прошлой неделе они должны были пройти необходимые собеседования в
Так вот, позиция Казахстана к моменту избрания руководителя МВФ оказалась более чем неблаговидной. Напомним читателям, что
Однако
В итоге международный имидж нашей страны получил очередную «пробоину», кроме того, осталось неизвестно, кому из кандидатов в итоге отдает предпочтение наша страна. Что касается
Между тем МВФ — не та организация, с которой можно проделывать такие шутки, а потом делать вид, что ничего не произошло. Кроме того, «Ак орда» поддерживает дружеские отношения с Елисейским дворцом, поэтому
Впрочем, нашим властям не привыкать к подобным дурацким ситуациям, в которые они попадают в основном по собственной инициативе, чтобы потом искать выход из них, принося усердные извинения своим партнерам. Вот и
КНР «откусил» от «Сбера»
В потоке международных новостей удивила информация некоторых китайских СМИ о том, что суверенный фонд этой страны — China Investment Corp, занимающийся инвестированием в зарубежные активы, получил предложение на покупку
Банк России и Народный банк Китая заключили соглашение о внешнеторговых расчетах в национальных валютах. По новому соглашению компании из Китая и России могут осуществлять расчеты «как в свободно конвертируемых валютах, так и в национальных валютах двух стран (рублях и юанях)». При этом компании, заключающие сделки, смогут самостоятельно определять валюту платежей. Помимо этого, предусматривается возможность для физических лиц — резидентов России и Китая осуществлять денежные переводы, не связанные с предпринимательской деятельностью, в национальных валютах.
И наконец, Марио Драги, глава Банка Италии, как и ожидалось, был утвержден в прошлую пятницу на пост председателя Европейского центробанка. «Человек порядка», «решительный», «хороший управленец» — так пишет европейская пресса о новом председателе, а итальянские СМИ отзываются о нем не иначе как о «суперМарио». Свое прозвище он получил, когда, будучи министром Италии, привел экономику в порядок благодаря программе строгого бюджетирования и приватизации принадлежащих государству активов.
В свои новые полномочия Драги вступит с 1 ноября и, если ничего экстраординарного не произойдет, пробудет на этой должности 8 лет. Сменит он в ЕЦБ француза
Источник: Газета “Голос Республики” №24 (200) от 1 июля 2011 года
Excerpt from:
БТА вышел из доверия
